تحلیل قیمت اتریوم: عبور مجدد از ۴۱۰۰ دلار و ورود نهادهای سرمایه‌گذاری بزرگ به کف بازار

قیمت اتریوم (Ethereum) با عبور از سطح ۴۱۰۰ دلار، مجدداً روند صعودی قابل توجهی را تجربه کرد و در زمان نگارش این گزارش، در حدود ۴۱۳۴ دلار معامله می‌شود. این افزایش پس از یک ریزش ناگهانی در تاریخ ۱۰ اکتبر رخ داد که در پی آن، قیمت این رمزارز تا سطح ۳۶۸۶ دلار کاهش یافته بود. تغییرات ۲۴ ساعته نشان‌دهنده رشد تقریبی ۸ درصدی در قیمت ETH است و همزمان شاهد افزایش چشمگیر فعالیت بازار بودیم.

در این مدت، حجم معاملات روزانه نزدیک به ۱۹ درصد رشد داشته و به رقم ۵۶.۲ میلیارد دلار رسیده است. همچنین، فعالیت در بازار مشتقات رمزارزها به طور قابل توجهی افزایش یافته است؛ حجم معاملات فیوچرز با رشد ۵۲.۹ درصدی به ۱۲۸.۱ میلیارد دلار رسید و بهره باز نیز حدود ۹.۳ درصد رشد کرده و به ۴۸ میلیارد دلار رسید، بر اساس داده‌های سایت CoinGlass.

این ارقام نشان‌دهنده ورود سرمایه‌های جدید و افزایش مشارکت در بازار اتریوم است، نه صرفاً پوشش کوتاه‌مدت موقعیت‌ها، و حاکی از تقویت روند صعودی در بازار رمزارزهای مبتنی بر شبکه اتریوم است.

پیشی‌گیری برتری کوین‌بیس بر اتریوم به بالاترین سطح در سال ۲۰۲۵

در حالی که بازارهای جهانی در پایان هفته در پی سقوط سریع و ناگهانی ارزش دارایی‌ها شاهد فروش گسترده بودند، تفاوت قابل توجهی بین تقاضای داخلی در آمریکا و فعالیت در پلتفرم‌های بین‌المللی مشاهده شد.

بر اساس تحلیل منتشر شده در ۱۳ اکتبر توسط کریپتوکوانت (CryptoQuant) و توسط کارشناس کریپتوآن‌چین (CryptoOnChain) ارائه شد، شاخص پریمیوم کوین‌بیس (Coinbase Premium Index) برای اتریوم (Ethereum) که تفاوت قیمت میان قیمت در بستر کوین‌بیس و باینانس (Binance) را نشان می‌دهد، به +۶.۰ رسید؛ بالاترین رقم در سال جاری.

معمولاً در شرایط فروش وحشت‌زده، این شاخص منفی می‌شود، چرا که معامله‌گران آمریکایی در حالت فروش با تخفیف قرار می‌گیرند. اما در این وضعیت، پریمیوم به شدت مثبت شد، که نشان می‌دهد سرمایه‌گذاران نهادی و فعال در بازارهای داخلی آمریکا به‌طور فعال در حال خرید هستند، در حالی که دیگران در حال فرار هستند.

کریپتوکوانت ضمن اشاره به این حرکت، آن را نمایانگر «خرید عمده نهادهای سرمایه‌گذاری در کف قیمت» دانست. بسیاری از این سرمایه‌گذاران بزرگ، کاهش قیمت اتریوم را نه به‌عنوان دلیلی برای خروج، بلکه فرصت خرید تلقی می‌کنند. این روند همسو با ورود مداوم سرمایه به صندوق‌های ETF مبتنی بر اتریوم در بازار اسپات است، که اغلب از کوین‌بیس به‌عنوان نگهدارنده دارایی‌ها استفاده می‌کند و این موضوع فشار خرید قوی در بازار داخلی آمریکا را توجیه می‌کند.

در تاریخ بازار رمزارزها، افزایش‌های ناگهانی در شاخص پریمیوم کوین‌بیس اغلب قبل از روندهای بازیابی قوی قیمت رخ داده است. نمونه‌های مشابه در نوامبر ۲۰۲۴، همزمان با عرضه ETF اتریوم، و همچنین در میانه سال ۲۰۲۵، زمانی که خرس‌های بزرگ در آمریکا در حال انباشت دارایی‌ها قبل از کاهش نرخ بهره بودند، دیده شده است. در هر دو مورد، قیمت اتریوم در پی این تحرکات در عرض چند هفته بین ۲۰ تا ۴۰ درصد رشد کرده است.

تحلیل فنی قیمت اتریوم

نمودار اتریوم (Ethereum) نشان می‌دهد بازار پس از ریزش سریع، در حال تثبیت است. شاخص قدرت نسبی (RSI) در حدود ۴۶ قرار دارد و نشان‌دهنده تعادل نسبی در حرکت بازار است. بیشتر میانگین‌های متحرک کوتاه‌مدت (ده‌روزه تا پنجاه‌روزه) کمی بالاتر از قیمت‌های فعلی قرار گرفته‌اند و نقش مقاومت را ایفا می‌کنند.

متوسط‌های بلندمدت (۱۰۰ تا ۲۰۰ روزه) همچنان حمایتگر روند بازار اتریوم (ETH) هستند، که نشان‌دهنده قدرت بنیادی این رمزارز است. مقاومت اصلی در حال حاضر در بازه قیمتی بین ۴۲۵۰ تا ۴۴۵۰ دلار قرار دارد.

در صورت تداوم ورود سرمایه و افزایش تقاضا، عبور قاطع از این ناحیه می‌تواند مسیر حرکت اتریوم را به سمت ۴۶۰۰ یا حتی ۵۰۰۰ دلار هموار کند. در مقابل، حمایت قوی در ناحیه ۳۷۰۰ تا ۳۹۰۰ دلار قرار دارد که هم‌زمان میانگین ۱۰۰ روزه و باند پایین بولینگر را تشکیل می‌دهند، و در صورت اصلاح قیمتی، می‌تواند مانع از کاهش بیشتر قیمت شود.

منبع: کریپتو.نیوز