هومیدی‌افای با ثبت حجم معاملات ۱.۱ میلیارد دلار، بزرگ‌ترین صرافی غیرمتمرکز سولانا و رهبر بازار دیفای در ۲۰ اکتبر

در تاریخ ۲۰ اکتبر، هومیدی‌فی (HumidiFi)، دی‌اکس غیرمتمرکز (DEX) مبتنی بر بلاک‌چین سولانا، به عنوان بزرگ‌ترین پروتکل در این حوزه شناخته شد و از رقبا مهمی مانند متئورا (متیورا)، ریدیم (Raydium) و پمپ (Pump) پیشی گرفت. بر اساس داده‌های منتشر شده توسط دیفای لاما (DeFi Llama)، این پروتکل در حال حاضر حدود ۱.۱ میلیارد دلار از حجم معاملات ۲۴ ساعته در بازار دی‌اکس سولانا را به خود اختصاص داده است.

تا زمان نگارش این خبر، حجم کل معاملات روزانه در بازار دی‌اکس سولانا از مرز ۳.۶۸ میلیارد دلار عبور کرده است. در مقایسه، متئورا، دومین دی‌اکس بزرگ در این شبکه، با اختلاف حدود ۱۰۰ میلیون دلاری در جایگاه دوم قرار دارد.

در طول هفت روز گذشته، هومیدی‌فی با نزدیک به ۱۰ میلیارد دلار حجم معاملات، در صدر قرار گرفته است، در حالی که حجم معاملات هفت روزه متئورا حدود ۱.۲ میلیارد دلار کمتر است. ریدیم نیز در این بازه زمانی، با حجم معاملات روزانه نزدیک به ۵۰۰ میلیون دلار، هنوز فاصله قابل توجهی با دو رقیب بزرگ خود دارد و حجم معاملات هفت روزه‌اش زیر ۵ میلیارد دلار باقی مانده است.

این داده‌ها نشان می‌دهد که هومیدی‌فی در حال حاضر به عنوان برترین پروتکل دی‌اکس در اکوسیستم سولانا شناخته می‌شود و روند رشد آن نسبت به رقبای دیرینه‌اش سریع‌تر است.

پایگاه‌های معاملاتی رمزارز در حال حاضر شاهد کاهش قابل توجه ارزش پروتکل Pump.fun، یکی از پروژه‌های میم کوین‌های سولانا (Solana)، هستند. حجم معاملات در دکس این پروتکل در حال حاضر به ۱۷۴.۳ میلیون دلار رسیده است که نسبت به دوره‌های گذشته کاهش یافته است. با این حال، حجم کل معاملات انجام‌شده از طریق Pump.fun در بازارهای دی‌اکس طی ۳۰ روز گذشته به ۹.۴ میلیارد دلار رسیده است، در حالی که مجموع حجم معاملات آن از ابتدای فعالیت به ۱.۵ میلیارد دلار بالغ شده است.

در سمت دیگر، هومیدی‌فای (HumidiFi) به عنوان یک پلتفرم دی‌اکس مبتنی بر بلاک‌چین سولانا (Solana) شناخته می‌شود که از سیستم مارکت میکر (market maker) اختصاصی، یا همان prop AMM، بهره می‌برد. این در حالی است که برخلاف مدل‌های مرسوم بر پایه استخرهای لیکوئیدیتی عمومی، هومیدی‌فای از چنین استخرهایی بهره‌مند نمی‌شود. به همین دلیل، این پلتفرم به عنوان «Dark Pool» یا استخرهای ترید مخفی شناخته می‌شود.

در این نوع استخرهای ترید، معاملات کاملاً مخفی و پنهان از دید سایر کاربران انجام می‌شود، بر خلاف بازارهای سنتی که اطلاعات معاملات عمومی است. این ویژگی، امکان انجام معاملات خصوصی و بزرگ را برای تریدرها فراهم می‌کند، به ویژه در مواردی که نیاز به انجام معاملات با حجم بالا یا تسویه‌حساب‌های بزرگ است.

رشد هومیدی‌فای چه معنایی دارد؟

افزایش ناگهانی فعالیت‌های تجاری در پلتفرم هیومیدی‌فای (HumidiFi) نشان‌دهنده تغییرات عمیق‌تری در بخش دیفای (DeFi) است. این روند به‌وضوح نشان می‌دهد که نحوه تأمین و مصرف نقدینگی در بازارهای غیرمتمرکز در حال تحول است.

در حالی که مدل‌های سنتی صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX) بر اساس AMMهای عمومی و استخرهای نقدینگی قابل مشاهده استوار هستند، مدل‌های جدید با تمرکز بر مدیریت متمرکز نقدینگی و مسیریابی تراکنش‌ها از طریق تجمیع‌کننده‌هایی مانند جوبیتر (Jupiter) به سمت بازارهای با کارایی بالا در حال جایگزینی هستند. این تحولات ممکن است به معنای حرکت بازار از استخرهای عمومی به سمت استخرهای تاریک (Dark Pools) باشد.

تجار ممکن است اولویت خود را بر کارایی اجرا و مکانیزم‌های معاملاتی سطح‌بالا قرار دهند، نه معیارهای سنتی مانند ارزش قفل‌شده کلی یا نقدینگی در استخرهای باز. هیومیدی‌فای اعلام کرده است که در هفته گذشته حجم معاملات به ۸.۵۵ میلیارد دلار رسیده است، در حالی که TVL (کل ارزش قفل‌شده) آن بسیار پایین است؛ این نشان‌دهنده تمرکز بر اسپردهای تنگ، لغزش کم و کاهش ریسک حمله‌های front-running یا sandwich است.

از سوی دیگر، افزایش حجم معاملات هیومیدی‌فای می‌تواند نشان‌دهنده تمایل بیشتر معامله‌گران برای انجام تراکنش‌ها به صورت ناشناس باشد، به جای آنکه اطلاعات در دسترس عموم قرار گیرد. این روند به سمت مدل‌های نقدینگی بسته، نگرانی‌هایی را درباره شفافیت، تمرکززدایی و عدالت در زنجیره‌های بلاک‌چین برمی‌انگیزد.

همچنین، سوال این است که آیا این مدل در بلندمدت پایدار خواهد ماند یا تنها تحت تأثیر شرایط خاص بازار یا جفت‌ارزهای مورد معامله در این پلتفرم است که ممکن است موقتی باشد.

منبع: کریپتو.نیوز